Analisi

CARATTERISTICHE

L’MFS Meridian  European Smaller Companies Fund investe in titoli azionari europei  a bassa e media capitalizzazione seguendo il benchmark standard di categoria MSCI Europe Small Mid Cap Index.  Il portafoglio tende ad essere abbastanza diversificato, attualmente in 75 titoli, e lo stile di gestione è attivo soprattutto nella allocazione settoriale e nello stock picking, mentre è più neutrale nella allocazione geografica. Attualmente i titoli finanziari sono ad esempio sottopesati del 10% e favore di quelli del settore dei materiali, come l’inglese Breedon Group (materiali da costruzione).

I RISULTATI

La performance annua della classe W1 in Euro è stata dell’1,95% circa nei tre anni a fine maggio, e con un livello di rischio un po’ inferiore alla media.

CLASSI DE COSTI

Del fondo vengono distribuite soprattutto due classi retail W1, una in Euro e una in dollari, il cui costo totale di gestione è stato dell’1,25% nel corso dell’ultimo esercizio.

L’OPINIONE

L’MFS Meridian  European Smaller Companies Fund è un fondo adatto all’investitore che vuole una gestione moderatamente attiva sulle small caps europee con risultati superiori a quelli del benchmark e con un profilo di rischio inferiore, il tutto ad un costo inferiore alla media della categoria.